中國中小企業融資現狀及對策分析(存儲版)

　　

【正文】 從而獲得投資者的資金支持及投資者對企業治理結構的參與，促進中小企業治理結構的完善和企業規模的增長。總而言之，營造一個健康的中小企業融資的大環境，可以為解決中小企業融資困難奠定重要的基礎。調查后的統計數據還顯示：％被調查的中小制造型企業創辦初期的資金來源主要是自籌資金，％還輔助于間接融資的方式，主要是銀行和信用社貸款。1．企業自身的經營狀況第一，中小企業自有資本不足。與大企業相比，中小企業經營規模相對較小，組織結構變化快，財務制度、財務管理相對不穩定。2．中小企業貸款缺乏足夠的抵押和擔保隨著金融改革力度的加大，金融機構以傳統的貸款業務擴張為主的管理模式逐漸向貸款安全性為主的管理模式轉變。由于資金供求雙方所有制性質不相稱，直接影響資金供給方的預期目標收益和風險。該板塊市場主要為高新科技企業以及有發展潛力的中小企業融資服務。解決中小企業的融資難，需要從夯實中小企業基礎做起。在應對國家宏觀調控政策上，要重視自身企業發展的輕重緩急及時調整發展思路。第五，創新金融產品。有條件的縣、區應該按照《關于建立中小企業信貸擔保體系試點的指導意見》，積極籌建信貸擔保體系的分支機構，從制度上為銀行規避金融風險，也為中小企業貸款創造必要的條件。另一方面，融資租賃方式以企業“真實交易”為基礎，鎖定了企業的資金用途，從根本上杜絕了企業挪用、擠兌融資資金現象，從而有效地降低了風險，因此這種方式應成為中小企業融資的主要途徑。進一步強化《合同法》、《破產法》、《擔保法》等有關法規的執法力度，硬化企業還貸機制，嚴格落實中小企業轉制過程中的債務，堅決抵制逃廢銀行債務行為，消除銀行與企業間的信用障礙，防范和化解金融風險。目前,中小企業直接融資的狀況并不十分理想。（三）中小企業缺乏專業化的金融服務機構和適宜的信貸制度。中小企業財務制度不健全,許多企業缺乏有關財會信息的書面或計算機存儲的資料,導致金融機構不愿發放貸款。然而，金融部門為安全起見，必須有一套完整的融資手續，這就難以滿足中小企業融資簡單快捷的要求。典當行以其“短、平、快”的融資優勢，已成為中小企業心目中的“綠色通道”，典當是對中國現行融資渠道的有益補充，是加快發展我國第三產業綜合措施的主要組成部分，并可成為有效抑制民間直接借貸的重要力量供應鏈融資創新產品 緩解中小企業融資難。一是鼓勵個人創業，直接將個人、家庭的積蓄進入企業。。（三）、可以促使銀行在中小企業融資中發揮其應有的作用。（二）、可以積極拓寬融資渠道。金融企業融資手續繁瑣，耗時耗精力，影響了中小企業的融資積極性。中小企業類型多，資金需求一次性量小、頻率高，加大了融資的復雜性、增加了融資的成本和代價。銀行貸款是中小企業最重要的外部融資渠道，但銀行主要提供的是流動資金以及固定資產更新資金，而很少提供長期信貸；同時銀行高起點的放貸標準也影響了中小企業的融資積極性。只有切實解決中小企業融資問題，才能把中小企業發展的潛在能量發揮出來，使其在經濟發展和社會穩定中發揮更大的作用。可通過增擴的部分股權向社會個人轉讓股權獲得資金，還可以借助財政資金投入，組建風險投資公司或擔保公司。融資租賃是指出租人在獲得承租人提供的一定報酬的條件下，授予承租人在約定的期限為占有和使用財產權利的一種契約性行為。中小企業貸款的特點是時間緊、頻率高、數量少、管理成本高、風險相對大，為有效防范國有商業銀行和中小金融機構的信貸風險，要建立和完善中小企業貸款擔保機制，把最終防范信貸風險的重點放在第二還款來源的控制上。第三，通過改革和完善國有銀行的授信辦法，在完善第一責任人基礎上，將責任分攤到各級負責人并逐步量化，充分調動信貸員的主動性、積極性和創造性，實現責、權、利相統一。加強與銀行及其他金融機構的聯系，對企業發展方向和經營情況進行充分的溝通，使銀行及其他金融機構對企業的經營環境與前景有足夠的信心。調查結果也顯示，％被調查的中小企業認為，目前政府在其融資過程中并沒有起到多大作用；％被調查的中小企業反映政府的扶持力度不足是導致其融資難的主要原因。一是進入主板市場的門檻很高，通常要求企業具有很高的資本、營養額、利潤水平，中小企業很難達到其標準；二是上市成本很高，申請上市的企業必須聘請專業的法律和會計審計機構進行上市評估，已上市的公司由于時常要求披露其經營信息，需要聘請獨立的專業會計和審計中介服務機構來進行，費用昂貴，這對于資金需要規模較小的中心企業來說成本太高：三是市場不易接受融資風險太大并且會因為不利的市場預期和風險判斷而無法及時、足額、適價籌得資金。與此同時，部分地區抵押品登記、公證部門收費高，無形中增加了中小企業的負擔，％的被調查企業反映審批手續過于復雜。因而，銀行采取提高信用風險控制系數的對策，這又導致中小企業貸款額的減少。企業對融資可能的渠道了解不夠，而導致單一的融資方式也是造成其融資難的一個原因。中小企業融資難的深層原因綜合問卷調查的結果和寧波市的具體情況，中小企業融資難主要有內部和外部兩方面的原因。本調查以寧波市中小企業為樣本，以制造行業為主，對86家企業的融資情況進行問卷調查。中央政府需要做的是引導建立一個適應我國國情的中小企業融資體系，整合相關資源，幫助中小企業突破融資瓶頸。按其分工來看，區域性小額資本市場主要是為達不到進入創業板市場資格標準的中小企業提供融資服務，包括為處于創業初期的中小企業提供資本；創業板市場主要是為解決中小企業早中期的資金融資問題；中小板市場則主要解決處于創業中后期階段的中小企業融資問題。一是建立完善中小型政策性金融系統。一是規范企業的公司治理結構。（2）商業銀行在中小企業融資中的不足。在內源融資方面，我國絕大數中小企業處于非常困難的境地，比如，目前我國私營企業平均每戶的注冊資本僅為80萬元，開辦初期自有資金不足，而且由于中小企業自我積累能力較差，盈余公積補充自有資金有限，這也是導致其自有資金不足的重要原因。但由于企業自身信用擔保及擔保人資產抵押的苛刻條件，使許多中小企業很難享受到政策的優惠。參考文獻：[M].上海：上海財經大學出版社，[M].北京：出版社，2000，融資經濟支持與中小企業發展［中國科技大學出版社，1黃金[M]，中小企業融資困境及對策研究III。（五）“二板市場”及場外交易融資模式為解決風險投資的退出及為更多的中小企業直接融資，美國于1971年建立了世界上第一個二板市場——納斯達克市場。滿足中小企業多元化的融資需求，要積極進行融資產品創新，對效益和潛力高的企業，可實行“綜合授信”，循環使用；適應中小企業資金分期回流的特點，可實行一次貸款、分期償還的方式。我國建立專門的中小企業信貸機構，較為可能的途徑有兩條：一是在城市商業銀行、城鄉信用合作社等區域性銀行基礎上改制創建專門的中小企業銀行，充分發揮其“立足地方、服務地方、特色服務”的優勢，為中小企業提供信貸融資支持。再次，主動參與中小企業改制與重組。（二）在國有商業銀行改革中應重視中小企業的信貸融資銀行作為我國中小企業外部融資的主要渠道，在當前國有銀行的改革中需要重視中小企業的信貸融資。首先，我國市場經濟的體制建立和發展、金融市場開放及金融工具創新與中小企業的發展來比，仍然顯得緩慢；其次，我國社會信用體系尚未建立起來，社會誠信缺失嚴重，金融市場的利率還未完全放開，直接融資門檻較高，債券市場不是很發達，經濟發展過程中的結構性矛盾等問題，都是中小企業融資難的宏觀層面上的成因；再次，我國中小企業融資渠道雖然趨向多樣化，但各種渠道的暢通使用還有一個過程。盡管我國中小企業融資渠道有多元化的趨勢，但總體來看，我國中小企業融資渠道仍很狹窄，其目前發展主要依靠自身內部積累，外部融資比重過低，銀行貸款是中小企業最重要的外部融資渠道，但銀行主要提供的是流動資金以及固定資產更新資金，而很少提供長期信貸。然而，由于我國銀行金融機構針對中小企業融資存在著觀念陳舊、專門機構缺失、融資品種單一、金融營銷動力不足、過度夸大風險等，再加上我國中小企業自身存在企業信用過低等先天不足，使得中小企業相對于國有大型企業在信貸融資上更加困難。但是，目前中小企業板在發行上市條件上和上市程序上與主板市場相同，難以真正實質意義上的為中小企業提供融資便利。但在我國，融資租賃發展非常緩慢。建立專門的中小企業信貸機構的第二種途徑是引入民間資本，發展中小金融機構。此外，銀行對中小企業改制的同時培育穩定的中小企業客戶群，實現銀企“雙贏”。對中小企業合理的資金需求應一視同仁，逐步提高中小企業信貸支持比例。解決中小企業融資難的對策2．1 完善我國中小企業融資的法律法規，構建資信評級體系中小企業融資，立法先行。此外，由于經濟發展水平較高以及民間信用體系的建立，這些地區親友借貸、職工內部集資以及民間借貸等非正規金融在中小企業融資中發揮了重要作用。中小企業融資現狀1．1 中小企業融資狀況有所改善1998年中央正式提出要“增加向中小企業貸款”。第一篇：中國中小企業融資現狀及對策分析摘 要 中小的需要資金強有力的支持。然而，由于我國銀行金融機構針對中小企業融資存在著觀念陳舊、專門機構缺失、融資品種單一、金融營銷動力不足、過度夸大風險等，再加上我國中小企業自身存在企業信用過低等先天不足，使得中小企業相對于國有大型企業在信貸融資上更加困難。1．3 地區差異明顯在沿海地區，中小企業的融資問題得到了較好解決，廣東、浙江、江蘇、福建等地，中小企業也成為經濟的骨干和經濟增長的引擎，產品升級和技術更新快，這些地區的銀行都積極對中小企業融資。