財務報表分析-文庫吧

【正文】 現金支出經營活動現金支出 %投資活動現金支出 %籌資活動現金支出 %合計 %現金凈流量 %經營活動現金凈流量 %投資活動現金凈流量 %籌資活動現金凈流量 %合計 %現金流量分析表案例資產 年初數 年末數貨幣資金 其他資產 資產合計 負債和權益 年初數 年末數流動負債合計 長期借款 利潤 其他所有者權益 負債和所有者權益合計 資產負債表示例該公司現金流量表 項 目 金 額一、經營活動產生的現金流量銷售商品、提供勞務收到的現金 11,收到其他與經營活動有關的現金 現金流入小計 11,購買商品、接受勞務支付的現金 10,支付給職工以及為職工支付的現金 支付的各項稅費 支付的其他與經營活動有關的現金 現金流出小計 11,經營活動產生的現金流量凈額 二、投資活動產生的現金流量購建固定資產、無形資產和其他長期資產所支付的現金 2,投資活動產生的現金流量凈額 2,三、籌資活動產生的現金流量借款所收到的現金 1,分配股利、利潤或償付利息所支付的現金 籌資活動產生的現金流量凈額 1,五、現金及現金等價物增加額 某公司資產負債表 資產 年初數 年末數 變動數貨幣資金 短期投資 應收款 3, 3, 存貨 1, 2, 1, 待攤費用 流動資產合計 6, 6, 固定資產 4, 4, 無形資產 1, 1, 資產總計 12, 13, 負債和所有者權益 年初數 年末數 變動數短期借款 2, 1, 應付賬款 預收賬款 1, 其他流動負債 2, 1, 流動負債合計 4, 5, 實收資本 5, 5, 資本公積 2, 2, 未分配利潤 負債和所有者權益總計 12, 13, 項目 比重% 比重%一、主營業務收入 100 100減： 營業成本 營業稅金及附加 二、主營業務利潤 加：其他業務利潤 減： 營業費用 管理費用 財務費用 三、營業利潤 加： 投資收益 營業外收入 減： 外營業支出 加：以前年度損益調整 四、利潤總額 減： 所得稅 五、凈利潤 同形利潤表 資產負債表 項目9 4 年% 9 5 年% 9 6 年%貨幣資金 應收票據 應收帳款凈額 預付帳款 其他應收款 待攤費用 存貨 流動資產合計 長期投資 固定資產凈值 固定資產清理 在建工程 固定資產合計 無形資產 遞延資產 資產合計 短期借款 應付票據 應付帳款 預收帳款 應付福利費 未付股利 未交稅金 其他未交款 其他應付款 一年內到期的長期負債 流動負債合計 長期借款 長期負債合計 股本 資本公積 盈余公積 未分配利潤 股東權益合計 負債及股東權益合計 同比數利潤同型表 項目 94年 95年 96年一、主營業務收入 100 100 100減： 營業成本 銷售費用 管理費用 財務費用 營業稅金及附加 二、主營業務利潤 加：其他業務利潤 三、營業利潤 加： 投資收益 營業外收入 減： 外營業支出 加：以前年度損益調整 四、利潤總額 減： 所得稅 五、凈利潤 項目94年 95年 96年貨幣資金 100 應收票據 100 應收帳款凈額 100 預付帳款 100 其他應收款 100 待攤費用 100 存貨 100 流動資產合計 100 長期投資 100 固定資產凈值 100 固定資產清理 100 在建工程 100 固定資產合計 100 無形資產 100 遞延資產 100資產合計 100 短期借款 100 應付票據 100 應付帳款 100 預收帳款 100 應付福利費 100 未付股利 100 未交稅金 100 其他未交款 100 其他應付款 100 一年內到期的長期負債 100 流動負債合計 100 長期借款 100 長期負債合計 100 股本 100 資本公積 100 盈余公積 100 未分配利潤 100 股東權益合計 100 負債及股東權益合計 100 指數化數值案例 — 藍田公司資產結構表 項目 1997年 1998年 1999年 2022年 流動資產 固定資產 其他資產 合計 100 100 100 100 比率分析的基本架構 流動性分析 資產的變現能力 資產經營效率分析 資產的營運效率 負債管理分析 企業的資本結構管理 贏利能力分析 企業能力的全面體現 流動性分析法 短期償債能力 反映變現能力的比率指標 流動比率（ 2： 1） 流動資產 流動負債 速動比率（ 1： 1） 流動資產 存貨 流動負債 現金比率 現金 +有價證券 流動負債 流動性分析時應考慮的因素 行業的情況或慣例 由于各個行業的經營周期和資金周轉的特征不同 ， 因此流動性比率的特征也顯然不同 ， 為此 ， 企業在判斷自身的流動性比率的合理性時 ， 可以參考本行業的一般水平或先進水平 。 我國上市公司的分行業的流動性比率資料如下表 。 行業的基本數據 行業 流動比率 速動比率 1997 1998 1997 1998 工業 商業 地產 金融 公共事業 綜合 總體 流動性分析時應考慮的因素 2 、 資產的質量問題： 企業的資產流動性的高低標準還取決于流動資產的變現質量 ， 即：流動資產的帳面價值與實際變現價值的差異 ， 這個差異越小 ， 流動性比率所反映的變現能力就越真實 ， 比如：有價證券的購買價和目前市場價的差異；企業的存貨的帳面價值與實際價值是否相符 ，存貨的適銷性怎么樣；應收帳款中有多少能夠收回等 。 這些問題在分析時應該逐一核實 ，盡量保證比率的真實性 。 流動性分析時應考慮的因素 流動資產與流動負債的期限匹配問題： 在計算流動性比率指標時，是將流動資產與流動負債直接對比，來分析償債能力。但具體的說，償還債務必須是企業采用現金償還，雖然流動資產都可以轉化為現金，但畢竟不是現金。因此，在總體分析償債能力的基礎上，還應該分析流動負債的具體償還的時間結構并與流動資產的現金結構相聯系。 流動性時應考慮的因素 企業償還能力的大小及其變動 ， 受企業的資產結構變動的影響 ， 比如 ， 固定資產變賣 、長期投資的變現可以增大現金的供應 ， 提高償債的能力 ， 而企業購建固定資產 、 進行長期投資往往會降低企業的資產的流動性 ， 從而降低企業的償還能力； 企業可以動用的銀行貸款額度，企業的臨時籌資能力的大小、企業的財務償債的信譽以至于企業的產品在市場供求中的所處的地位，都會影響企業對流動性比率的合理性的判斷和控制。 流動性分析時應考慮的因素 另外，企業還存在一些未在現在的報表中反映出的事項也可能對企業的償債能力產生重大影響如：未決法律訴訟可能引發的損失、已貼現票據可能的追索、產品質量問題可能引發的賠償、進行擔?？赡艿膿Ｘ熑蔚?，這些稱作為或有事項的問題也是企業必須隨時注意的。 資產管理效率分析 — 營運能力分析 管理