基于渠道管理的服裝制造企業營運資金管理研究畢業論文-免費閱讀

　　

【正文】 29同時我也深深地感謝廣東工業大學管理學院會計系的全體領導和老師，感謝他們一直以來對我的辛勤栽培。結論本文從渠道管理的角度研究服裝制造企業的營運資金，將營運資金的管理與服裝制造企業的生產特點、渠道管理相結合，依據價值鏈管理思想，從購貨到銷售整個過程全面地聯系地研究營運資金的各個方面，拋棄了以前對營運資金管理的研究時所采用的孤立、片面的研究營運資金中單方面的研究思路。（3）配貨機制:配貨中心負責向各營銷分公司實施配貨；對于各營銷分公司的商品退貨,配貨中心要依照程序嚴格辦理。所以具體策略 [18]如下：（1）保證強大的科技研發實力，形成了以技術中心為核心的產品開發和項目轉化24體系以及以工程中心為主的高端技術開發體系。（2）與產絨產棉區建立戰略合作關系,加工基地向產絨產棉區轉移。當出現資金短缺時，則可拋售有價證券轉換為現金，從而滿足日常經營需要。 （1）認真做好營運資金管理計劃，通過編制營運資金計劃，事先掌握現金收支和往來賬款、存貨資金、流動負債以及資本支出的現狀和變動趨勢，消除影響營運資金狀況的消極因素。服裝制造企業資金管理薄弱的一個首要因素是管理人員缺乏相關的知識、思想和經驗。這是由于生產渠道營運資金周轉較慢，影響到采購渠道營運資金周轉也逐步放慢。（3）2022~2022 年，鄂爾多斯的營銷渠道營運資金逐年上升，并且遠遠超過行業數據，但超過的幅度逐年縮小。 “鄂 爾 多 斯 ”作 為 中 國 紡 織 服 裝 行 業 第 一 品 牌 ， 以 億 元 的 品 牌 價 值 位 居 中 國 最 有 價 值 品 牌 前 列 。第三、營運資金管理績效評價多采用流動資產周轉率進行評價，主要衡量企業各項資產的周轉效率。長期以來，對于大多數服裝制造型企業而言，追求規模持續擴張和銷售額增長，忽略了企業內部日常經營管理和財務管理。大多數企業沒有符合自己特點的信用政策，企業應收賬款數量普遍較高，拖欠時間較長， 相互拖欠情況比較嚴重，而且應收賬款中發生壞賬的可能性較大，而且賬齡結構越來越趨于惡化，部分款項無法收回的現象。出現這種現象的原因就在于企業的經營管理比較粗放，對營運資金缺乏有效管理，流動資金周轉速度慢，流動資產質量較差，不良資產比重較大。從渠道角度，其當前發展狀況主要概括為以下四大方面。基于渠道管理的企業營運資金結構分析12借鑒傳統分類的營運資金結構分析，本人認為基于渠道管理的企業營運資金管理績效評價還應該考慮營運資金的結構。應收股利是企業的流動資產，是企業占用他人的資金，因此是營運資金的增加項目，而應付股利則是企業的一項負債，是其他企業占用本單位的資金，應該是營運資金的減少項目。從應交稅費的組成內容來看，其大部分都是發生在取得營業收入和實現利潤的時候，收入和利潤的實現主要發生在營銷渠道。營銷渠道的營運資金營銷渠道的營運資金是指企業在銷售過程中發生的資金項目，主要包括產成品、應收票據、應收賬款、預收賬款、應交稅費。服裝成衣需要經過多步驟，在產品存貨占有服裝制造企業生產渠道資金的相當大比例。原材料存貨：對于服裝制造企業，依賴性較大，存貨中的原材料是數量最大的流動資金，同時對產品質量也起著至關重要的作用。銷售渠道將制造企業和消費者連接起來，將企業產品推向市場，實現其商品價值。從企業營運的外在形態上看，營運資金即為占用在全部流動資產上的資金，這是廣義上的營運資金概念；從企業財務策略和融資結構角度講，營運資金則是指流動資產與流動負債的差額部分，這是狹義上的營運資金概念，也是財務上對營運資金的一般定義。第一部分為緒論，主要敘述了本研究的背景及國內外研究動態。2022 年，王竹泉等在《會計研究》上發表了“中國上市公司營運資金管理調查” [10]，運用渠道理論的營運資金績效評價方法，對我國上市公司的營運資金管理進行調查，將基于渠道管理的營運資金管理運用到實踐中。2022 年，劉運國等發表了“上市公司營運資金管理策略實證分析” [7]一文，他們以 1998 年 4 月 30 日的上證 30 指數中的 30 只樣本股作為樣本進行分析，認為目前中國上市公司營運資金管理策略大部分屬于中庸型,流動資產比例和流動負債比例呈現出同向變動；并且從總體上講,我國企業缺乏冒險和創新精神,在流動資金存量的管理上趨于保守。2022 年，Brian Flanagan 在《Business Credit》上發表了“Managing Working Capital” [3]一文，他指出現金流量是處在一種循環的狀態，因此，我們必須依據循環來管理營運資金，通過對應收賬款、應付賬款、存貨的管理合理的調配現金流量。20 世紀 80 年代后，人們對營運資金管理的研究繼續深化，并逐漸發展為財務管理科學的一個重要領域。 國內外研究動態關于營運資金的研究，國外開展得比較早，而我國開展得比較晚。我國企業的營運資金管理實踐的創新，在深度和廣度上都較為滯后，其中服裝制造企業就是典型的代表。我國服裝企業當前還處于在一個創業的初級階段，服裝老板原始積累的基本完成和落后傳統管理的是尖銳的行業基本矛盾之一，所以亟需推廣營運資金管理方法，提高企業運營管理效益。目前國內外學者對營運資金管理的研究卻沒有大的突破，仍然孤立的研究營運資金各項目。隨著客戶關系管理、渠道管理、供應鏈管理等理論和方法的出現，我們逐漸認識到，以前對營運資金的研究過于孤立、片面，指標也與業務流程相脫節。1966 年，William Beranek 出版了一本專著“Working Capital Management”書中主要介紹了有關流動資產的管理，例如現金、有價證券、應收賬款、存貨等他將營運資金管理定義為：為了在未來的期間內最大化公司的目標，對可以控制的變動資產進行價值管理，書中通過兩個存貨模型，清晰的論證了存貨管理和利潤最大化的相互關系，此外書中還對其他流動資產進行了模型探討。 2022 年以后，該調查改用營運資金周轉期（DWC=DSO+DIODPO）對企業營運資金管理績效進行排名。這是首次在會計權威雜志發表關于營運資金的文章，帶動了后來關于營運資金的理論研究，其基于風險和盈利角度對營運資金進行結構性管理的觀點奠定了此類研究的基礎。2022 年，王竹泉與馬廣林在《會計研究》上發表了“分銷渠道控制：跨區分企業營運資金管理的重心” [8]，首次提出將企業營運資金管理的重心轉移到渠道控制上來，并倡導將營運資金管理和供應鏈管理、渠道管理、顧客關系管理有機結合起來。統計分析：利用我國上市公司財務數據，分析基于渠道的營運資金管理績效，探尋優化營運資金管理的方法和途徑，以構建營運資金管理模式。6研究內容本文從渠道管理的角度研究服裝制造企業的營運資金，將營運資金的管理與服裝制造企業的生產特點、渠道管理相結合，依據價值鏈管理思想，從購貨到銷售整個過程全面地聯系地研究營運資金的各個方面。在此過程中，由于購買行為而形成了預付賬款、應付賬款、應付票據等負債。經營活動營運資金按與渠道的關系分為采購渠道營運資金、生產渠道營運資金和銷售渠道營運資金。以上分析可知，材料存貨、預付賬款的存在占用了企業的資金，而應付賬款、應付票據為企業提供了免費的商業信用，為企業節約了資金，因此，采購渠道的營運資金=原材料存貨+預付賬款應付賬款應付票據。待攤費用：服裝制造企業的待攤費用包括低值易耗品和出租出借包裝物的攤銷、預付財產保險費、預付經營租賃固定資產租金、預付報刊訂閱費等。如果營銷渠道做得不好，企業銷售下降，就會產生大量積壓，從而占用企業大量的資金。短期借款：它的發生與經營活動無關，而是屬于籌資活動的范疇。11 基于渠道管理的企業營運資金績效評價對于基于渠道管理的企業營運資金績效評價,主要是分別從管理效率和結構分析兩方面進行評價。然而在中國服裝制造業如火如荼的虛假繁榮背后，卻是用廉價的勞動力和龐大的市場培育國際品牌和養活國外設計師的尷尬真相。我國服裝企業是典型的“加工型企業”,服裝產業開始由生產加工型為主向品牌加工和貿易型轉變。15（2） 生產渠道：營運資金運營效率低流動資金周轉速度慢存貨在流動資金總額中約占一半左右，但在服裝制造企業實際經營中，由于銷售滯后，存貨積壓期比較長，存貨資金占用過多，存貨構成不合理，造成資金成本高、周轉緩慢，再者,很多企業缺少科學合理的存貨儲備和購買計劃，缺乏對存貨的有效的監督。另一方面，由于服裝行業季節經營性很強，很多服裝制造企業對營運資金的管理囿于強調企業資金安全性, 如何滿足生產經營對資金的需要, 降低資金占用等方面, 而沒有關注營運資金結構的管理, 缺乏一個柔性的流動資金配置結構。另一方面，企業缺乏有效的營運資金管理手段，具體而言：（1）是營運資金管理過于片面，側重于流動資產主要項目，即現金、存貨、往來賬款管理，忽視了流動負債的有效管理，沒有將流動資產的存量配置（投資決策）與其相應的資金來源（融資決策）聯系起來進行管理。17 鄂爾多斯羊絨集團簡介鄂 爾 多 斯 羊 絨 集 團 [15]是 一 家 隨 著 改 革 開 放 成 長 起 來 的 股 份 制 本 土 企 業 ， 集 團 自1979 年 母 體 企 業 創 立 以 來 ， 經 過 三 十 年 的 持 續 盈 利 和 滾 動 式 發 展 ， 現 已 進 入 全 國520 戶 重 點 企 業 和 中 國 企 業 500 強 之 列 。鄂爾多斯集團營運資金結構分析2022 ～ 2022 年鄂爾多斯集團股份有限公司各渠道營運資金分布情況如下表 和圖 所示：表 鄂爾多斯集團股份有限公司各渠道營運資金分布表采購渠道營運資金金額2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 生產渠道營運資金金額2022 2022 2022鄂爾多斯 18行業 營銷渠道營運資金金額2022 2022 2022鄂爾多斯 2699296331 2940115623 3190256107行業 447521971 1770858792 1770704225經營渠道營運資金金額2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 非經營渠道營運資金金額2022 2022 2022鄂爾多斯 3722736880 4711932865 5535312776行業 3623392458 4791652204 5978967134注:鄂爾多斯數據是基于其年度報表計算得出，行業數據是根據杉杉、雅戈爾、美欣達、九牧王、鄂爾多斯、奧康國際、富安娜、真維斯、報喜鳥、朗姿十個上市企業的年報計算結果的平均值。小結：企業經營活動營運資金與理財活動營運資金，以及經營活動各渠道營運資金存在一個比較穩定的比例關系，說明企業內部并存在一個比較合適的營運資金結構。小結：通過對上述資料進行分析，鄂爾多斯集團三大渠道的營運資金分配比較合理，而且營運資金周轉期比同行短，管理比較完善，但也有其不足之處，特別是生產渠道和非經營渠道的營運資金管理力度比較弱。營運資金整合管理既包括對營運資金各項目，又包括流動負債項目以及各項目之間的優化，還包括流動資產和流動負債的配比等。因此，企業應科學預計市場需求量，以需定產，并據此制定適宜的采購批量，加強存貨管理與控制，并在促進銷售的同時也使應收賬款能夠回收。服裝制造企業供應鏈管理強調服裝制造企業與其價值合作伙伴之間的協作關系，通過資源優化配置、信息知識共享、技術交流與合作和有效的業務流程再造等方法體現經營管理一體化，關注整個經營活動的效率，最終將整個供應鏈上各價值節點的活動聯系起來，在最短的時間內以最低的成本為顧客提供最大的價值,從而贏得競爭優勢。渠道關系管理，通過對供應商和分銷商的整合，將企業的業務流程納入一個整體當中，從銷售需求預測到采購尋源，從生產建造，到交付使用形成一個完整的價值鏈，使企業可以對生產成本、銷量和訂單進行可視化管理。從客戶關系管理出發，制定營銷策略，利用預售手段，縮短銷售周期加快資金回收，不僅可提高企業經濟效益，還可降低企業財務風險。（3）兩級管理: 對于大型集團實行一級核算, 各企業再對自己的車間、工會、分廠等部門進行二級管理。參考文獻[1] Andrew Capital Management：Difficult，but Rewarding[J].FinancialExecutive，2022 ，(5) ：5253. 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