基于渠道管理的服裝制造企業營運資金管理研究畢業論文-文庫吧在線文庫

　　

【正文】 渠道營運資金平均在產品存貨 + 平均半成品存貨 + 平均其他應收款 + 平均待攤費用 平均應付職工薪酬 平均其他應付款 – 平均預提費用采購渠道營運資金 平均材料存貨 + 平均預付賬款 平均應付賬款 平均應付票據經營活動營運資金 營銷渠道營運資金+生產渠道營運資金采購渠道營運資金非經營活動營運資金貨幣資金短期借款+交易性金融資產交易性金融負債+應收股利應付股利+應收利息應付利息+一年內到期的非流動資產一年內到期的非流動負債+其他流動資產其他流動負債 基于渠道管理的營運資金管理的意義一方面，突破了傳統營運資金管理理論陳舊研究視角的局限，將渠道關系管理、供應鏈管理、客戶關系管理等現代管理學的理念和方法引入營運資金管理，從新視角來延展營運資金管理研究的廣度和深度。生產渠道方面（1）設計周期長:中國服裝企業結構鏈停留在傳統設計管理的模式，設計手段多停留在紙面放樣的落后階段，設計能力較弱，設計周期長，服裝的新產品周期（設計、成衣到進入銷售）工業發達國家平均 2 周，美國最快 4 天，而我國平均是 10 周時間，差距非常明顯。 我國服裝制造企業各渠道營運資金管理存在的共性問題及原因分析 企業各渠道營運資金管理存在的共性問題目前我國很多服裝制造企業在營運資金管理方面存在很多問題, 分別從采購渠道、生產渠道、營銷渠道、非經營活動四方面探究其共性問題，主要概括為以下四大方面：（1） 采購渠道：營運資金短缺目前，我國服裝制造企業普遍存在流動資金短缺的情況，很多企業急于擴張規模，在經營策略上的失誤，而且近年服裝行業原料不斷上升，半成品和成品所占用資金較大，以致造成企業資本結構不合理，進而使企業財務狀況的惡化。（4）非經營活動：貨幣資金管理不善，營運資金結構不合理 [14]一方面,貨幣資金管理不善。正是由于對財務管理不夠重視，再加之缺乏營運資金管理意識，導致企業不重視營運資金管16理。孤立地用這兩個指標不能全面考察營運資金中的流動資產的管理狀況，導致了企業在應用這些指標時出現矛盾。 擁 有 國 家 級 企 業 技 術 中 心 、國 家 羊 絨 制 品 工 程 技 術 研 究 中 心 ， 羊 絨 制 品 的 產 銷 能 力 達 到 1000 萬 件 以 上 ， 營 銷網 絡 覆 蓋 國 內 縣 級 以 上 城 市 和 世 界 40 多 個 發 達 國 家 地 區 。（4）一方面，鄂爾多斯經營活動營運資金一直為采購渠道營運資金最多，而且采購渠道營運資金超過營銷渠道、生產渠道的幅度也不斷擴大。（3）2022 年到 2022 年期間，鄂爾多斯的營銷渠道營運資金周轉期逐年下降，領先于行業的距離有所擴大， 結合營銷渠道營運資金結構分析，說明存貨周轉的速度有所提高，集團營銷渠道營運資金管理效率有所提高，但應收賬款收款速度仍有待加快。管理人員應從僅僅重視服裝設計和市場拓展，輕視內部管理特別是財務管理的思想和22做法，轉變為以強化內部管理特別是財務管理為基礎的思路上來。同時，還應建立營運資金管理監控和反饋機制以及評價和考核機制，提高營運資金管理的效率和效果。影響采購渠道營運資金的主要因素有：一是，供應商關系管理是影響采購渠道營運資金的重要因素，所以，選擇好的供應商并實現良好的關系管理，可以降低存貨，減少預付賬款，同時延長應付賬款期限。 生產渠道營運資金管理策略由于其所處行業特點，服裝制造企業來說，成衣生產標準化、專業化，而且亟需協作性，即如何加強部門之間、工序之間的銜接與協調建立起良好的協作關系。 營銷渠道營運資金管理策略一方面，由于國內外服裝行業的競爭性異常激烈，而且服裝營銷季節性特點和個體性差異特點異常明顯，營銷渠道的管理異常重要。 理財活動營運資金管理策略對于我國的服裝企業，大多數還是處于家族企業階段，對財務管理的重視程度還比較弱，所以必須加強財務管理，創新財務管理新機制，建立以內部銀行為中心的資金管理體系,通過財務手段,使生產、營銷、采購、投資等各方面都得到有效的規范和控制，提高資金的使用效率。通過對各渠道營運資金管理策略的分析，我們建立了基于渠道的營運資金管理模式，通過計26算分析，去尋找業務管理的缺陷，通過對業務管理的改善，以達到營運資金管理的改善。另外，我也衷心感謝論文答辯委員會的各位老師對本論文的審閱和評議，并誠摯地希望各位老師給予批評指正！最后，也很感謝在寫作期間，家人給與我的關懷和支持，同學、朋友給予我的真誠的幫助和鼓勵。首先，我要感謝我的指導老師蔡明老師和饒靜老師，兩位老師在我寫作的過程中給我進行悉心的指導，耐心地回答我提出的問題，并給予了不少寶貴的意見。（4）內部銀行:通過對集團所屬單位原有銀行賬戶的接管, 變商業銀行開戶為內部銀行開戶。具體的營銷物流管理主要包括訂貨機制、儲運機制、配貨機制、調貨機制四大部分：（1）訂貨機制:建立嚴格的信息反饋報表制度,各營銷分公司及時向工貿中心提供產品銷售信息；合理規劃組織訂貨, 經營業務部根據審定的各營銷分公司的訂貨數量與生產企業簽訂訂貨合同。信息共享、技術共享可以使資源得到優化，最終降低生產渠道資金的占用。在采購流程中，與供應商的協作關系好壞直接影響采購環節的效率。在供應鏈環節，企業應在不影響信譽的前提下，在允許的范圍內盡可能推遲應付賬款的支付（不考慮現金折扣的情況下）時間；在不影響科學預測和制定的銷售額的情況下，提高應收賬款回收質量。在營運資金管理中，既要注重分項目管理，更要注重營運資金的整合管理，避免出現“頭痛醫頭，腳痛醫腳”現象。所以鄂爾多斯羊絨集團的供應鏈體系建設、渠道管理體系建設具有很強的借鑒作用，應該繼續完善和加強。鄂爾多斯集團營運資金管理效率分析2022 ～ 2022 年鄂爾多斯集團及服裝行業營運資金周轉期數據情況如下表 和圖 所示：表 鄂爾多斯集團及服裝行業營運資金周轉期采購渠道營運資金周轉期　　 2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 生產渠道營運資金周轉期　　 2022 2022 2022鄂爾多斯 20行業 營銷渠道營運資金周轉期　　 2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 經營渠道營運資金周轉期　　 2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 非經營渠道營運資金周轉期　　 2022 2022 2022鄂爾多斯 行業 注:鄂爾多斯數據是基于其年度報表計算得出，行業數據是根據杉杉、雅戈爾、美欣達、九牧王、鄂爾多斯、奧康國際、富安娜、真維斯、報喜鳥、朗姿十個上市企業的年報計算結果的平均數值。圖 鄂爾多斯集團股份有限公司各渠道營運資金分布圖根據上表 和圖 ，可以看出鄂爾多斯集團各渠道營運資金分布情況：19（1）鄂爾多斯集團采購渠道營運資金 2022 年為 1，101，871，537，2022 年開始劇增，2022 年更達到 1，178，553，196，是 2022 年的一千多倍，說明在后金融危機時期，企業應付賬款增加，且由于生產能力對原材料的利用率較低，以致企業原材料的存貨比較多。 集 團 目 前 擁 有 總 資 產 250 億 元 ， 成 員 企業 126 家 ， 員 工 3 萬 余 人 。 （2）是流動資產管理側重于各個項目管理，且將項目管理孤立起來，忽視了項目間的相互關聯作用，并缺乏系統有效的管理手段，導致各個項目管理之間存在矛盾和發生沖突，引發了部門之間的不協調和惡性競爭，加劇了營運資金管理效益的惡化，損害了企業的整體價值。資產結構的不同決定了企業盈利性資產和安全性資產的配置, 影響到企業對風險和收益的權衡, 從而影響企業正常的生產運營, 也影響企業的績效。（3） 營銷渠道：應收賬款控制不嚴普遍服裝制造企業應收賬款控制不嚴，資金回收困難。營銷渠道方面營銷競爭激烈：我國服裝行業進入的障礙較低，勢均力敵的競爭對手較多，高端品牌市場主要由國外一線品牌占領,中端品牌市場主要由國內具備一定規模的有品牌價值的國內企業組成，低端市場是無牌企業的價格競爭，所以行業競爭異常激烈。拿 8 億件襯衫換一架空客機的事實，讓中國服裝業猶如天空里高高飄揚沒有方向的風箏，生命線攥在別人手中。基于渠道管理的企業營運資金管理效率績效評價2022 年，王竹泉等在《會計研究》上發表了“國內外營運資金管理研究的回顧與展望”一文中提出了基于渠道管理的企業營運資金管理效率績效評價，其主要根據渠道分類的基礎上，設計出以下五個評價指標 [13]（如表 ）：表 基于渠道管理的企業營運資金管理效率評價公式營銷渠道營運資金周轉期365 / （全年銷售收入 / 營銷渠道營運資金） = 365 （平均成品存貨 + 平均應收賬款 + 平均應收票據 平均預收賬款 平均應交稅費） / 全年銷售收入生產渠道營運資金周轉期365 /（全年完工產品成本 / 生產渠道營運資金） = 365 （平均在產品存貨 + 平均半成品存貨 + 平均其他應收款 + 平均待攤費用 平均應付職工薪酬 平均其他應付款 – 平均預提費用） / 全年完工產品成本采購渠道營運資金周轉期365 / (全年材料采購金額 / 生產渠道營運資金) = 365（平均材料存貨 + 平均預付賬款 平均應付賬款 平均應付票據）/ 全年材料采購金額經營活動營運資金周轉期營銷渠道營運資金周轉期 （全年銷售收入/全年銷售收入） + 生產渠道營運資金周轉期 （全年完工產品成本 / 全年銷售收入） + 采購渠道營運資金周轉期 （全年材料采購金額 / 全年銷售收入）非經營活動營運資金周轉期365 /非經營活動營運資金周轉率 = 365 全年銷售收入247。交易性金融資產和交易性金融負債：交易性金融資產是企業的流動資產，是營運資金的增加項目，而交易性金融負債則是企業的一項負債，應該是營運資金的減少項目。 應交稅費：主要包括營業稅、城市維護建設稅、所得稅、房產稅、車船使用稅各種稅種。預提費用：包括如銀行借款的利息費用、預提的固定資產修理費用、租金和保險費等。生產渠道的營運資金生產渠道的營運資金是跟生產過程有關的資金項目，主要包括：在產品、半成品、應付職工薪酬、其他應收款、其他應付款、待攤費用、預提費用。理財活動營運資金不直接參與經營活動，它屬于企業投資和籌資活動的范疇，主要是為了提高企業的流動性和償債能力。原材料在生產渠道中通過各種制造方式，加上勞動，將原材料向產成品轉化。同時，運用基于渠道理論的營運資金管理績效評價體系，來評價企業營運資金管理的情況，分析可以發現企業各渠道營運資金的特點，為基于渠道理論的營運資金管理策略和模式的探討提供了數據支持。案例分析：基于案例的實際情況，嘗試將基于渠道理論的營運資金管理模式及策略應用于實踐。2022年，王竹泉等在《會計研究》上發表了“國內外營運資金管理研究的回顧與展望” [9]一文，提出以營運資金的重新分類為切入點，建立基于渠道管理的營運資金管理新框架。1997 年，向平在《財會月刊》上發表了“淺談零營運資金管理” [6]的文章，他指出：“零營運資金管理”的基本原理，就是從營運資金管理的著重點出發，在滿足企業對流動資產基本需求的前提下，盡可能地降低企業在流動資產上的投資額，并大量利用短期負債進行流動資產的融資。2022 年，Andrew Harris 在《Finance Executive》上發表 “Working Capital Management: Difficult, but Rewarding” [1]一文，他指出營運資金管理在理論與實際上差別是很大的，理論上很容易理解，但是實際上卻由于多種原因：不確定性以及人的因素等我們卻很難正常的實施營運資金管理，因此我們必須仔細分析企業的背景以及所處的行業位置，才能夠做出詳細的預測，對營運資金做出合理的規劃。20 世紀 70 年代，關于營運資金管理的研究文獻逐漸增多，逐步奠定了西方營運資金研究的理論框架。有些學者提出從渠道管理出發來研究營運資金管理，將供應鏈管理、渠道關系管理和客戶關系管理等現代管理的理念與方法融入到營運資金的管理研究當中去，構建一種新的營運資金管理模式。近年來，隨著供應鏈管理、渠道關系管理和客戶關系管理的廣泛應用，企業營運資金管理的績效得到不斷改善。基于渠道管理的服裝制造企業營運資金管理研究摘 要營運資金的管理在企業經營管理中不可或缺,但是我國企業的營運資金管理實踐的創新在深度和廣度上都較為滯后，其中服裝制造企業就是典型的代表。因此，將營運資金的管理與企業的業務管理相結合，從渠道管理出發來研究營運資金管理，將供應鏈管理、渠道關系管理和客戶關系管理現代管理的理念與方法融入到營運資金的管理研究當中去，將會推動營運資金管理理論和方法體系的創新。因此本文著重從渠道理論出發，探尋適合服裝制造企業的營運資金管理模式，希望本研究能為服裝制造企業營運資金管理水平的提高提供科學、有效的理論和方法支持，為推動營運資金管理理論和方法體系的創新獻一份微薄之力。1972 年，. Knight 在 《Financial Management》上發表了題為“Working Capital Management: Satisficing versus Optimization”的文章，主要是對營運資金的決策應該是最優還是滿意進行討論，由于單獨研究每項流動資產的最優水平是不合適的，而且每一項的最優并不代表整體的最優，應將各項流動資產上的投資聯合起來進行研究，但要考慮到許多因素是不確定的，而且還有一些因素我們是不知道的，因此，決策的性質不應當是